Buch, Englisch, 230 Seiten, Paperback, Format (B × H): 155 mm x 235 mm, Gewicht: 394 g
Buch, Englisch, 230 Seiten, Paperback, Format (B × H): 155 mm x 235 mm, Gewicht: 394 g
ISBN: 978-3-030-15502-5
Verlag: Springer International Publishing
The main focus is the comparative analysis of yield curves and forward curves and the analytical study of their features. Generalizations of yield term structures are studied where the dimension of the state space of the financial market is increased. In cases where the analytical approach is too cumbersome, or impossible, numerical techniques are used.
This book will be of interest to financial analysts, financial market researchers, graduate students and PhD students.
Zielgruppe
Research
Autoren/Hrsg.
Fachgebiete
- Wirtschaftswissenschaften Volkswirtschaftslehre Volkswirtschaftslehre Allgemein Ökonometrie
- Wirtschaftswissenschaften Finanzsektor & Finanzdienstleistungen Anlagen & Wertpapiere
- Wirtschaftswissenschaften Finanzsektor & Finanzdienstleistungen Börse, Rohstoffe
- Mathematik | Informatik Mathematik Operations Research
- Wirtschaftswissenschaften Betriebswirtschaft Wirtschaftsmathematik und -statistik
- Mathematik | Informatik Mathematik Mathematik Interdisziplinär Finanz- und Versicherungsmathematik
Weitere Infos & Material
Preface.- Introduction.- 1.The processes of short-term interest rates and their probability densities.- 2.The term structure of interest rates.- 3.The Vasicek model.- 4.The Cox-Ingersoll-Ross model.- 5.The Duffie-Kan one-factor model.- 6.The Duffie–Kan two-factor models.- 7.The three-factor models.- 8.Another version of the term to maturity variable.- 9.The Nelson–Siegel–Svensson no-arbitrage yield curve model.- 10.Quadratic models of yield in a risk-neutral world.- 11.Polynomial models of yield term structure.- References.